Option trading diagrams

Gráficos de risco de negociação de opções Gráficos de risco de negociação de opções - Gráficos de risco de definição, às vezes conhecido como diagrama de risco / recompensa, diagrama de retorno ou diagrama de lucro / perda, é um gráfico que apresenta o lucro ou a perda de uma opção em um espectro de preços. Gráficos de Risco de Operação de Opções - Introdução Nada ajuda um trader de opção a entender as características de risco / recompensa de uma estratégia de negociação de opção ou posição de opções de ações melhor do que Gráficos de Risco. Os Gráficos de Risco são ferramentas visuais, assumindo a forma de um gráfico, apresentando o comportamento de uma posição de opção em um espectro de preços de ações no vencimento ou em um número específico de dias antes da expiração. Abaixo estão alguns exemplos de gráficos de risco de negociação de opção. Os Gráficos de Risco não são apenas assinaturas para as diferentes estratégias de negociação de opções, mas também são construídos dinamicamente para permitir que os operadores de opções que usam estratégias de negociação de opções de combinação complexas compreendam melhor o efeito líquido para os portfólios em vários preços. Gráficos de risco são, portanto, uma ferramenta de troca de opção essencial que todos os comerciantes de opção precisam eventualmente mestre para o sucesso de negociação de opção de longo prazo. Aqui, vamos explorar exatamente o que são Gráficos de Risco, como ler e como construir um Gráfico de Risco. Gráficos de risco de negociação de opções - Propósito Os Gráficos de risco permitem que os operadores de opções avaliem instantaneamente se as características de risco / recompensa de uma estratégia de negociação de opções se adequam ao objetivo de investimento pretendido antes de realmente executá-lo. Gráficos de risco pin pontos de relance onde as áreas de maiores ganhos e perdas são, permitindo que os comerciantes opção para tomar decisões mais educadas sem cálculos complexos. Os Gráficos de Risco também permitem que os operadores de opções identifiquem estratégias de negociação de opções com perfis de risco / recompensa semelhantes, facilitando a criação de posições sintéticas. Opções de Negociação Os Gráficos de Risco - Elementos Os Gráficos de Risco são diagramas simples compostos de 2 eixos e uma linha que representa o preço da opção em vários preços das ações. O eixo horizontal ou eixo X representa o preço da ação e o eixo vertical ou eixo Y representa o lucro ou perda da opção. Gráficos de risco - Gráfico de risco de ponto central geralmente são centrados com o preço atual das ações no centro do diagrama. No diagrama acima, o preço atual das ações é 11,50 com ponto de equilíbrio em 13. Ponto de equilíbrio é o ponto no Gráfico de risco, ao longo do eixo X, onde o eixo Y é igual a zero. Isso significa que quando o estoque vai até 13, a opção nem aumenta nem diminui em valor. Gráficos de risco - Eixo X O Eixo X ou Eixo Horizontal representa uma gama de preços das acções. O intervalo entre os preços é normalmente tão amplo que permite a representação completa da ação do preço da opção. O preço real é importante somente ao determinar os preços exatos do ponto de equilíbrio ou os pontos exatos onde o lucro ou a perda o mais elevado ocorre. Caso contrário, basta saber que os preços das ações diminuem para a esquerda e aumenta para a direita. À medida que o Gráfico Rish se move para a direita, a linha de gráfico informa o que acontece com o preço da opção à medida que os preços das ações aumentam. Gráficos de risco - Eixo Y O Eixo Y ou Eixo Vertical representa o lucro ou a perda da posição da opção. Quanto mais alto ao longo do Eixo Y, maior o lucro. Quanto mais baixo ao longo do Eixo Y, maior a perda. Gráficos de risco - linha de gráfico A linha de gráfico representa a ação de lucro / perda da posição em todo o espectro de preços de ações e é o elemento mais importante em um gráfico de risco. Um olhar para a forma formada pela linha de gráfico instantaneamente diz uma carga de caminhão de informações para um praticante de opção de opção aprendida. STOCK PICK MASTER Provavelmente as mais precisas picaretas de ações no mundo. Gráficos de risco de negociação de opções - 2 tipos Existem dois tipos principais de gráficos de risco de negociação de opções. Perfil Gráficos de risco e Gráficos de risco detalhados. Gráficos de Risco - Gráficos de Risco de Perfil Os Gráficos de Risco de Perfil são gráficos de risco construídos para representar as características de risco / recompensa de uma estratégia ou posição de negociação de opções sem números específicos adicionados a ele. Pretende-se dar ao comerciante opção uma idéia de como a estratégia de negociação opção particular ou posição vai se comportar antes que ele é realmente executado. Abaixo estão 2 exemplos de Gráficos de Risco de Perfil. O Gráfico de Risco à esquerda instantaneamente lhe diz que é uma estratégia com lucro ilimitado para cima e para baixo lado eo gráfico de risco à direita instantaneamente lhe diz que é uma estratégia de negociação opção ou posição com perda limitada, mas ganho ilimitado. Em Optiontradingpedia, gráficos amarelos representa estratégias de opção neutra e estratégias voláteis, gráficos vermelhos representam estratégias de opção de baixa e gráficos verdes representam estratégias de opção de alta. Gráficos de risco - Gráficos de risco detalhados Gráficos de risco detalhados são gráficos de risco que são construídos usando softwares especiais de negociação de opções, exibindo preços e números exatos para que o operador de opção possa Estudar e manipular os gráficos para se chegar a um perfil de gráfico de risco que se adapte ao objetivo de investimento. Esta é uma ferramenta de troca de opção extremamente profissional que os comerciantes de opção de veterano usam para gerenciar posições de opções muito grandes e complexas ou para chegar a estratégias de combinação de opções complexas e personalizadas. Abaixo está um exemplo de Gráficos de Risco Detalhados. Gráficos de Risco de Negociação de Opções - Gráficos de Risco de Perfil de Leitura Ao contrário dos Gráficos de Risco Detalhados, Gráficos de Risco de Perfil não tem números. Um perfil Gráficos de risco propósito é dar uma impressão do seguinte. 1. Se o risco / recompensa de uma estratégia de negociação de opções é limitado ou ilimitado 2. Qual direção deve o estoque ir para resultar em um lucro 3. Onde estão os pontos de equilíbrio em relação ao preço atual das ações Se o risco / recompensa é limitada ou ilimitada Descobrir se o risco / recompensa de uma estratégia de negociação de opções é limitada ou ilimitada através de um Gráfico de Risco de Perfil, seria olhar para o topo e fim inferior da linha de gráfico. Se a extremidade superior da linha de gráfico está apontando para o céu, é uma estratégia de negociação de opções com potencial de lucro ilimitado. Se a extremidade superior da linha de gráfico está apontando lateralmente, horizontalmente, isso significa que é uma estratégia de negociação de opções com potencial de lucro limitado e vai subir de preço não mais quando um determinado preço de ações foi atingido. Por outro lado, se a extremidade inferior da linha de gráfico de risco do perfil está apontando para o solo, é uma estratégia de negociação de opções com potencial de perda ilimitada. Se a extremidade inferior da linha de gráfico de risco de perfil está apontando lateralmente, horizontalmente, isso significa que é uma estratégia de negociação de opções com potencial de perda limitado e não perderá mais dinheiro além de um determinado preço de ações foi atingido. Qual Direção é Lucro Uma estratégia de negociação de opções gera um lucro quando a linha de gráfico de risco de perfil cruza acima do Eixo X (Eixo Horizontal). Lembre-se, o centro de um gráfico de risco é o preço da ação prevalecente quando o gráfico é construído e que o preço da ação aumenta para a direita e diminui para a esquerda. Se a linha de gráfico de risco do perfil cruza acima do eixo X à direita, significa que o preço da ação precisa aumentar para gerar lucro. Se a linha de gráfico de risco de perfil cruza acima do eixo X para a esquerda, significa que o preço da ação precisa diminuir a fim de transformar um lucro. Em estratégias voláteis de negociação de opções. A linha do gráfico cruza acima do eixo X tanto para a esquerda como para a direita. Um bom exemplo é o gráfico de risco de perfil Straddle longo acima. Qual a direção é o ponto de equilíbrio O ponto de equilíbrio de uma estratégia de negociação de opções é apresentado em um gráfico de risco de perfil como o ponto onde a linha de gráfico toca no eixo X (eixo horizontal). Este é o ponto onde a posição da opção nem ganhos nem perdas dinheiro. Em estratégias voláteis e neutras, há mais de um ponto de equilíbrio. Onde o ponto de equilíbrio é em relação ao centro do gráfico de risco de perfil diz-lhe que direção o preço das ações deve ir para que a posição de equilíbrio. Juntando tudo Juntando tudo, o Gráfico de Risco de Perfil do Long Condor Spread abaixo nos diz que é uma estratégia de negociação de opções com. 1. Lucro limitado e perda limitada 2. Lucro que ocorre quando o estoque permanece estagnado ou dentro de um intervalo apertado do preço atual das ações 3. Ponto de equilíbrio é quando o estoque sobe ou cai significativamente, além do qual a posição vai começar a perder dinheiro Opção Trading Gráficos de Risco - Construindo um Gráfico de Risco Construindo um gráfico de risco muito abrangente representando uma estratégia de combinação de opções reais, combinação requer a ajuda de softwares para calcular o preço exato da opção, especialmente antes da expiração. Heres nós ensinar-lhe-emos como construir um gráfico de risco simples que representa uma posição longa da chamada no passo de expiração por a etapa. Etapa 1 - Fazendo os cálculos Primeiro de tudo, precisamos estabelecer todos os cálculos para a estratégia de opções de Long Call. Assumindo QQQQ é 40 agora com sua opção de chamada de janeiro 40 fixada o preço em 2.00. Nós decidimos comprar um contrato de Jan40Call. Breakeven Ponto 40 2 42,00 Máximo Lucro ilimitado Perda máxima 2,00 x 100 200 quando QQQQ expira em 40 ou inferior Lucro em 45 45 - 42 3 x 100 300 Passo 2 - Desenho O Eixo Em primeiro lugar, desenhe os eixos X e Y. Passo 3 - Rotulagem O Eixo Para o Eixo X, colocamos o preço atual das ações de 40 no centro e, em seguida, desenhe incrementos de 1, certificando-se de cobrir além do ponto de equilíbrio de 43. Para o Eixo Y, O Eixo-Y abrange pelo menos até 300. Passo 4 - Marcação Os Pontos Principais Marque para baixo na carta o ponto de equilíbrio, lucro em 45 e ponto de perda máxima. Passo 5 - Juntando os pontos Junte-se os pontos no gráfico de risco juntos e você é doneOptions Basics Tutorial Hoje em dia, muitas carteiras de investidores incluem investimentos como fundos mútuos. ações e títulos. Mas a variedade de títulos que você tem à sua disposição não termina aí. Outro tipo de segurança, chamado opção, apresenta um mundo de oportunidades para investidores sofisticados. O poder das opções reside na sua versatilidade. Eles permitem que você adaptar ou ajustar sua posição de acordo com qualquer situação que surge. As opções podem ser tão especulativas ou tão conservadoras como você deseja. Isso significa que você pode fazer tudo, desde a proteção de uma posição de um declínio para apostas definitivas sobre o movimento de um mercado ou índice. 13 Esta versatilidade, no entanto, não vem sem seus custos. As opções são títulos complexos e podem ser extremamente arriscadas. É por isso que, ao negociar opções, você verá uma isenção de responsabilidade como a seguinte: 13 As opções envolvem riscos e não são adequadas para todos. Opção de negociação pode ser de natureza especulativa e levar substancial risco de perda. Investir apenas com capital de risco. 13 Apesar do que qualquer um lhe diz, a negociação de opções envolve riscos, especialmente se você não sabe o que está fazendo. Devido a isso, muitas pessoas sugerem que você orientar clara de opções e esquecer a sua existência. 13 Por outro lado, ser ignorante de qualquer tipo de investimento coloca você em uma posição fraca. Talvez a natureza especulativa das opções não se ajuste ao seu estilo. Nenhum problema - então não especular em opções. Mas, antes de decidir não investir em opções, você deve compreendê-los. Não aprender como as opções funcionam é tão perigoso quanto saltar para a direita: sem saber sobre as opções você não perderia apenas ter outro item em sua caixa de ferramentas de investimento, mas também perder a visão sobre o funcionamento de algumas das maiores corporações do mundo. Quer se trate de cobrir o risco de operações de câmbio ou de dar aos empregados propriedade sob a forma de opções de ações, a maioria das multinacionais hoje usam opções de alguma forma ou de outra. 13 Este tutorial irá apresentá-lo aos fundamentos das opções. Tenha em mente que a maioria dos comerciantes opções têm muitos anos de experiência, por isso não espere ser um especialista imediatamente após a leitura deste tutorial. Se você arent familiarizado com a forma como o mercado de ações funciona, confira o tutorial Stock Basics. Uma compreensão completa do risco é essencial na negociação de opções. Assim é conhecer os fatores que afetam o preço da opção. Investir no Google (GOOG) geralmente exige que você pague o preço da ação multiplicado pelo número de ações compradas. Uma alternativa usando menor capital envolve o uso de opções. Saiba mais sobre as opções de ações, incluindo algumas terminologias básicas e a fonte de lucros. Aprender a compreender a linguagem das cadeias de opções irá ajudá-lo a se tornar um comerciante mais informado. Se você quiser usar alavancagem para sua vantagem, você deve saber quantos contratos para comprar. Um bom lugar para começar com opções é escrever esses contratos contra as ações que você já possui. As opções de índice são menos voláteis e mais líquidas que as opções regulares. Entenda como negociar opções de índice com esta introdução simples. Há momentos em que um investidor não deve exercer uma opção. Descubra quando segurar e quando dobrar. Perguntas Frequentes A depreciação pode ser usada como uma despesa dedutível para reduzir os custos fiscais, reforçando o fluxo de caixa Saiba como Warren Buffett se tornou tão bem sucedido através de sua participação em várias escolas de prestígio e suas experiências do mundo real. O CFA Institute permite a um indivíduo uma quantidade ilimitada de tentativas em cada exame. Embora você possa tentar o exame. Saiba mais sobre os salários médios dos analistas de mercado nos EUA e diferentes fatores que afetam os salários e os níveis globais. Perguntas Frequentes A depreciação pode ser usada como uma despesa dedutível para reduzir os custos fiscais, reforçando o fluxo de caixa Saiba como Warren Buffett se tornou tão bem sucedido através de sua participação em várias escolas de prestígio e suas experiências do mundo real. O CFA Institute permite a um indivíduo uma quantidade ilimitada de tentativas em cada exame. Embora você possa tentar o exame. Saiba mais sobre os salários médios dos analistas de mercado de ações nos EUA e diferentes fatores que afetam os salários e os níveis globais. Opções Preços: Diagramas de Lucros e Perdas Um diagrama de lucro e perda, ou gráfico de risco. É uma representação visual do possível lucro e perda de uma estratégia de opções em um dado momento. Os comerciantes de opções usam diagramas de lucro e perda para avaliar como uma estratégia pode realizar sobre uma gama de preços, ganhando assim uma compreensão dos resultados potenciais. Devido à natureza visual de um diagrama, os comerciantes podem avaliar o lucro potencial e perda, eo risco e recompensa da posição, num ápice. Para criar um diagrama de lucro e perda, os valores são plotados ao longo dos eixos X e Y. O eixo horizontal (o eixo x) mostra os preços subjacentes, rotulados em ordem com preços mais baixos à esquerda e aumento dos preços para a direita. O preço subjacente atual geralmente é centralizado ao longo deste eixo. O eixo vertical (o eixo y) representa os valores potenciais de lucro e perda para a posição. O ponto de equilíbrio (que não indica lucros nem perdas) é geralmente centrado no eixo y, com lucros acima deste ponto (superiores ao longo do eixo y) e perdas abaixo deste ponto (mais baixo no eixo). A Figura 8 mostra a estrutura básica de um diagrama de lucros e perdas. Figura 8: A estrutura básica de um diagrama de lucros e perdas. Qualquer valor traçado acima do eixo x representaria um ganho qualquer valor traçado abaixo indicaria uma perda. A linha do gráfico representa os lucros e perdas potenciais em toda a gama de preços subjacentes. Para simplificar, bem começar por dar uma olhada em uma posição de estoque longo de 100 ações. Suponha que um investidor tenha comprado 100 ações para 25 cada, ou um custo total de 2.500. O diagrama na Figura 9 mostra os lucros e perdas potenciais para esta posição. Quando a linha do gráfico estiver em 25 (o custo por ação), observe que o valor de lucro e perda é 0.00 (breakeven). À medida que o preço das ações se move mais alto, o mesmo acontece com o lucro inversamente, à medida que o preço se move mais baixo, as perdas aumentam. A figura mostra a posição quebra mesmo em 25 (nosso preço de compra) e como o preço das ações aumenta (movendo-se para a direita ao longo do eixo x) os lucros aumentam correspondentemente. Uma vez que, teoricamente, não há limite superior para o preço das ações, a linha de gráfico mostra uma seta em uma extremidade. Figura 9: Um diagrama de lucros e perdas para um estoque hipotético (isso não tem em conta quaisquer comissões ou taxas de corretagem). Com opções, o diagrama será um pouco diferente, uma vez que o nosso risco de queda está limitado ao prémio que foi pago por opção. Neste exemplo, mostrado na Figura 10, uma opção de compra tem um preço de exercício de 50 e um custo de 200 (para o contrato). O risco de queda é de 200 - o prémio pago. Se a opção expirar sem valor (por exemplo, o preço da ação era de 50 na expiração), a perda seria 200, como mostrado pela linha de gráfico interessado o eixo y em um valor de 200 negativo. O ponto de equilíbrio seria um preço das ações De 52 no vencimento aqui, o investidor perdeu 200 por pagar o prémio eo aumento das existências preço é igual a um ganho de 200, cancelando o prémio. Neste exemplo, cada 1 aumento no preço das ações no vencimento é igual a um ganho de 1. Por exemplo, se o preço da ação sobe para 54, ele representaria um lucro de 200. Figura 10: Um diagrama de lucros e perdas para uma posição de opção longa. Deve-se notar que o exemplo acima mostra uma linha de gráfico típico para uma chamada longa cada estratégia de opção - como borboletas de chamada longa e straddles curtos - tem um gráfico de lucro e perda de assinatura que caracterizou o lucro e perda potencial para essa estratégia em particular. A Figura 11, extraída do site do Conselho de Indústria de Opções, mostra várias estratégias de opções e os correspondentes diagramas de lucro e perda. Figura 11: Diversos diagramas de lucro e perda para diferentes estratégias de opções. A imagem é do Web site do Conselho de Indústria de Opções. A maioria das plataformas de negociação de opções e software de análise permitem aos comerciantes criar diagramas de lucro e perda para opções especificadas. Além disso, os gráficos podem ser criados à mão, usando o software de planilha eletrônica, como o Microsoft Excel, ou comprando ferramentas de análise comercialmente disponíveis.